Advanced

Vad får man för pengarna? - En studie av svenska aktiefonder och deras avgifter

Borelius, Vilhelm LU (2018) NEKH01 20181
Department of Economics
Abstract (Swedish)
Studiens syfte är att utreda eventuella samband mellan avgifterna hos aktiefonder med svensk exponering och deras riskjusterade avkastning. Utredningen görs genom att beräkna de utvalda fondernas Sharpekvot och Jensens alfa från deras NAV-kurs på veckobasis med återinvesterad utdelning, där NAV-kursen inkluderar avdrag för fondavgift. Studiens tidsram är perioden 2007 till 2018, där både positiva och negativa genomgående marknadsrörelser finns representerade, samt två kortare perioder med positiv respektive negativ börsutveckling. Med hjälp av regressionsanalys undersöks sambandet mellan fondernas respektive Jensens alfa och Sharpekvoter och fondernas årliga avgifter. Studien finner ett generellt signifikant positivt samband mellan... (More)
Studiens syfte är att utreda eventuella samband mellan avgifterna hos aktiefonder med svensk exponering och deras riskjusterade avkastning. Utredningen görs genom att beräkna de utvalda fondernas Sharpekvot och Jensens alfa från deras NAV-kurs på veckobasis med återinvesterad utdelning, där NAV-kursen inkluderar avdrag för fondavgift. Studiens tidsram är perioden 2007 till 2018, där både positiva och negativa genomgående marknadsrörelser finns representerade, samt två kortare perioder med positiv respektive negativ börsutveckling. Med hjälp av regressionsanalys undersöks sambandet mellan fondernas respektive Jensens alfa och Sharpekvoter och fondernas årliga avgifter. Studien finner ett generellt signifikant positivt samband mellan fondavgiften och den riskjusterade avkastningen. Detta antyder att fonder med högre avgift har en bättre riskjusterad avkastning. (Less)
Please use this url to cite or link to this publication:
author
Borelius, Vilhelm LU
supervisor
organization
course
NEKH01 20181
year
type
M2 - Bachelor Degree
subject
keywords
Fondavkastning, Fondavgift, Sharpekvot, Jensens alfa, CAPM
language
Swedish
id
8939240
date added to LUP
2018-05-04 12:27:16
date last changed
2018-05-04 12:27:16
@misc{8939240,
  abstract     = {Studiens syfte är att utreda eventuella samband mellan avgifterna hos aktiefonder med svensk exponering och deras riskjusterade avkastning. Utredningen görs genom att beräkna de utvalda fondernas Sharpekvot och Jensens alfa från deras NAV-kurs på veckobasis med återinvesterad utdelning, där NAV-kursen inkluderar avdrag för fondavgift. Studiens tidsram är perioden 2007 till 2018, där både positiva och negativa genomgående marknadsrörelser finns representerade, samt två kortare perioder med positiv respektive negativ börsutveckling. Med hjälp av regressionsanalys undersöks sambandet mellan fondernas respektive Jensens alfa och Sharpekvoter och fondernas årliga avgifter. Studien finner ett generellt signifikant positivt samband mellan fondavgiften och den riskjusterade avkastningen. Detta antyder att fonder med högre avgift har en bättre riskjusterad avkastning.},
  author       = {Borelius, Vilhelm},
  keyword      = {Fondavkastning,Fondavgift,Sharpekvot,Jensens alfa,CAPM},
  language     = {swe},
  note         = {Student Paper},
  title        = {Vad får man för pengarna? - En studie av svenska aktiefonder och deras avgifter},
  year         = {2018},
}