Företagsskattekommitténs förslag på nytt bolagsskattesystem - En studie om förslagets skattemässiga effekter för företag

Abstract (Swedish)

Företagsskattekommitténs huvudförslag för nytt bolagsskattesystem är ett obeprövat beskattningssystem som inte finns i något annat land i världen. Denna uppsats behandlar både förslagets materiella innehåll och förslagets skattemässiga effekter för företag och branscher i Sverige.

Kommitténs förslag är komplext och medför stora förändringar jämfört med dagens bolagsbeskattning. Förslaget innehåller bland annat flera nya skatterättsliga begrepp och en generell avdragsbegränsning för räntor och andra finansiella kostnader. Begränsningen innebär att finansiella kostnader endast får dras av mot finansiella intäkter. För många företag innebär avdragsbegränsningen således minskade ränteavdrag, som i sin tur medför ökad beskattningsbar inkomst. Förslagets avdragsbegränsning kompletteras med ett schablonmässigt avdrag för alla finansieringskostnader, ett så kallat finansieringsavdrag, som uppgår till 25 procent av företagets skattemässiga resultat. Finansieringsavdraget får dras av oberoende av om företaget har motsvarande kostnader eller inte, vilket innebär att avdraget i praktiken är en sänkning av bolagsskatten med 5,5 procentenheter. Den formella skattesatsen kommer därmed att vara 22 procent och den effektiva skattesatsen 16,5 procent.

Sammantaget kommer kommittéförslaget inte att medföra en ökad skattebelastning för bolagssektorn, däremot innebär förslaget en omfördelning av sektorns skattebetalningar. Uppsatsen visar att ett företags förändrade skattebelastning delvis beror på företagets belåningsgrad och delvis på företagets lönsamhet. Höga räntekostnader innebär en ökad beskattning medan hög avkastning innebär en minskad beskattning. Den totala effekten beror på vilken av dessa effekter som är störst. Av uppsatsen framgår att om de nuvarande reglerna medger avdrag för uppkomna räntekostnader får företag med stora skulder och investeringar som genererar låg avkastning betala mer i skatt med förslagets regler än med nuvarande regler. Omvänt får företag med små skulder och investeringar som genererar hög avkastning betala mindre i skatt. För företag med stora skulder och investeringar som genererar hög avkastning samt för företag med små skulder och investeringar som genererar låg avkastning medför förslaget inga större skattemässiga förändringar. Om de nuvarande reglerna inte medger avdrag för uppkomna räntekostnader blir förslagets regler normalt sett mer fördelaktiga än nuvarande regler då förslaget alltid medger avdrag för finansiella kostnader som har motsvarande finansiella intäkter.

Mot bakgrund av att vissa verksamhetstyper till sin natur är högt respektive lågt belånade och har en låg respektive hög lönsamhet, påverkar förslaget vissa sektorer positivt och andra sektorer negativt. Förslaget beräknas till exempel minska skattebelastningen för handelssektorn och tillverkningssektorn, samt öka skattebelastningen för fastighetssektorn och transport- och magasineringssektorn.

Abstract

The main proposal for a new corporate tax system from the Swedish Committee on Corporate Taxation is an untested system that does not exist in any other country in the world. This paper both deals with the content of the proposal and the tax effects of the proposed rules for companies and various lines of businesses in Sweden.

The Committee’s proposal is complex and entails significant changes in comparison to the current corporate taxation. The proposal contains among other things several new tax terms. In contrast to the current rules the proposal also means a general limited deductibility of interest expenditure and other financial costs. The proposal only allows deductions for financial costs for which there is corresponding financial income. It means that the interest deductions decreases for many companies, which in turn increases the businesses’ taxable income. The proposal’s limitation of deductions is complemented by a standard deduction for all financing costs, a so-called financing allowance, at a rate of 25 percent of the company’s entire taxable profit. Since the financing allowance is independent of whether the company has corresponding costs or not, the effective tax rate will be reduced by 5,5 percentage points. The formal tax rate will thereby be 22 percent and the effective corporate tax rate 16,5 percent.

The Committee’s proposal will not lead to increased payments from the corporate sector, however the proposal means a redistribution of corporate tax payments in the business sector. This paper shows that whether a company’s tax charge increases or decreases partly depends on the leverage of the company and partly on the company’s profitability. High interest costs entail higher taxes while high returns entail lower taxes. The total effect depends on which effect that is greatest. The paper shows that if the current rules allow deductibility of interest costs, companies with large debts and investments that yield low returns will have to pay more in corporate tax than under current tax regulations. In contrast, companies with small debts and investments that yield high returns will pay less in corporate tax. No major changes will occur for companies with large debts and investments that yield high returns as well as for companies with small debts and investments that yield low returns. If the current rules do not allow deduction for incurred interest costs, the proposal generally will be more favourable than the incumbent, this as the proposal always admits deducting financial costs corresponding with financial income.

Given that certain businesses by their nature are high or low leveraged and have a low or high profitability the proposal affects some sectors positively and other sectors negatively. For instance the trade and manufacturing sectors are estimated to reduce their taxation whereas the real estate and transportation and warehousing sectors are estimated to increase their taxation.

• author: Bengtsson, Caroline
• supervisor: Peter Nilsson
• organization: Department of Law
• alternative title: The Swedish Corporate Tax Committee's proposal regarding a new corporate tax system - The proposal's tax effects on companies
• course: LAGM01 20142
• year: 2014
• type: H3 - Professional qualifications (4 Years - )
• subject: Law and Political Science
• keywords: neutralt bolagsskattesystem, skatterätt, Företagsskattekommittén, ränteavdrag, finansieringsavdrag
• language: Swedish
• id: 4925587
• date added to LUP: 2015-02-11 10:23:55
• date last changed: 2015-03-19 10:33:40