Kostar det att säkerställa den gröna investeringen?
(2020) FEKH89 20192Department of Business Administration
- Abstract
- Title
Kostar det att säkerställa den gröna investeringen?
En studie om svenska gröna fonders finansiella prestation under perioden 2012 till 2016
Seminar date
2020-01-16
Course
FEKH89, Examensarbete i finansiering på kandidatnivå, 15 Högskolepoäng
Authors
Ebba Giolitti, Axel Nilsén & Kasper Simonsson
Advisor
Göran Anderson
Key words
Performance evaluations, Swedish focus, green funds, conventional funds, risk adjusted return
Purpose
The purpose of the study is to examine whether an investor can expect a similar risk-adjusted return by choosing a Swedish secured green fund alternative, instead of a similar conventional alternative.
Methodology
The study is made with a quantitative method with a deductive... (More) - Title
Kostar det att säkerställa den gröna investeringen?
En studie om svenska gröna fonders finansiella prestation under perioden 2012 till 2016
Seminar date
2020-01-16
Course
FEKH89, Examensarbete i finansiering på kandidatnivå, 15 Högskolepoäng
Authors
Ebba Giolitti, Axel Nilsén & Kasper Simonsson
Advisor
Göran Anderson
Key words
Performance evaluations, Swedish focus, green funds, conventional funds, risk adjusted return
Purpose
The purpose of the study is to examine whether an investor can expect a similar risk-adjusted return by choosing a Swedish secured green fund alternative, instead of a similar conventional alternative.
Methodology
The study is made with a quantitative method with a deductive approach. The methodical procedure is based on previous research, where collected data is the foundation for the empirical review and hypothesis results.
Theoretical perspectives
The theoretical framework in the paper is based on modern portfolio theory. Furthermore, the performance comparison, as previous studies, is computed with Carhart’s four factor model and Sharpe ratio.
Empirical foundation
The study consists of 60 Swedish funds, of which a
green portfolio of 40 mutual funds, and a conventional portfolio of 20 mutual funds are created. The arithmetical monthly data is compared over the 2012 - 2016 period.
Conclusion
The results show no significant difference between the portfolios risk adjusted return with neither Carhart’s four factor model nor Sharpe ratio. (Less) - Abstract (Swedish)
- Titel
Kostar det att säkerställa den gröna investeringen?
En studie om svenska gröna fonders finansiella prestation under perioden 2012 till 2016
Seminariedatum
2020-01-16
Kurs
FEKH89, Examensarbete i finansiering på kandidatnivå, 15 Högskolepoäng
Författare
Ebba Giolitti, Axel Nilsén & Kasper Simonsson
Handledare
Göran Anderson
Nyckelord
Fondutvärdering, svenskt fokus, gröna fonder, konventionella fonder, riskjusterad avkastning
Syfte
Studiens syfte ämnar undersöka om en investerare kan förvänta sig en likartad riskjusterad avkastning genom att välja ett svenskt säkerställt grönt fondalternativ, istället för ett likartat konventionellt alternativ.
Metod
Studien är av kvantitativ metod och utgår från en... (More) - Titel
Kostar det att säkerställa den gröna investeringen?
En studie om svenska gröna fonders finansiella prestation under perioden 2012 till 2016
Seminariedatum
2020-01-16
Kurs
FEKH89, Examensarbete i finansiering på kandidatnivå, 15 Högskolepoäng
Författare
Ebba Giolitti, Axel Nilsén & Kasper Simonsson
Handledare
Göran Anderson
Nyckelord
Fondutvärdering, svenskt fokus, gröna fonder, konventionella fonder, riskjusterad avkastning
Syfte
Studiens syfte ämnar undersöka om en investerare kan förvänta sig en likartad riskjusterad avkastning genom att välja ett svenskt säkerställt grönt fondalternativ, istället för ett likartat konventionellt alternativ.
Metod
Studien är av kvantitativ metod och utgår från en deduktiv ansats. Det metodiska tillvägagångssättet grundar sig i tidigare forskning, där insamlad data ligger till grund för den empiriska granskningen och besvarande av hypoteser.
Teoretiska perspektiv
Det teoretiska ramverket i uppsatsen grundar sig i modern portföljvalsteori. Vidare görs prestations- jämförelsen, likt tidigare forskning, utifrån Carhart’s four factor model och Sharpekvot.
Empiri
Studien utgörs av totalt 60 svenska fonder, varav en
grön portfölj bestående av 40 gröna och en
konventionell portfölj bestående av 20 konventionella. Aritmetisk månadsdata jämförs över tidsperioden
2012 till 2016.
Resultat
Resultatet påvisar ingen signifikant skillnad mellan portföljernas riskjusterade avkastning utifrån Carhart’s four factor model eller Sharpekvot. (Less)
Please use this url to cite or link to this publication:
http://lup.lub.lu.se/student-papers/record/9004283
- author
- Simonsson, Kasper LU ; Nilsen, Axel LU and Persson Giolitti, Ebba LU
- supervisor
- organization
- course
- FEKH89 20192
- year
- 2020
- type
- M2 - Bachelor Degree
- subject
- keywords
- Fondutvärdering, svenskt fokus, gröna fonder, konventionella fonder, riskjusterad avkastning
- language
- Swedish
- id
- 9004283
- date added to LUP
- 2020-02-06 14:24:53
- date last changed
- 2020-02-06 14:24:53
@misc{9004283,
abstract = {{Title
Kostar det att säkerställa den gröna investeringen?
En studie om svenska gröna fonders finansiella prestation under perioden 2012 till 2016
Seminar date
2020-01-16
Course
FEKH89, Examensarbete i finansiering på kandidatnivå, 15 Högskolepoäng
Authors
Ebba Giolitti, Axel Nilsén & Kasper Simonsson
Advisor
Göran Anderson
Key words
Performance evaluations, Swedish focus, green funds, conventional funds, risk adjusted return
Purpose
The purpose of the study is to examine whether an investor can expect a similar risk-adjusted return by choosing a Swedish secured green fund alternative, instead of a similar conventional alternative.
Methodology
The study is made with a quantitative method with a deductive approach. The methodical procedure is based on previous research, where collected data is the foundation for the empirical review and hypothesis results.
Theoretical perspectives
The theoretical framework in the paper is based on modern portfolio theory. Furthermore, the performance comparison, as previous studies, is computed with Carhart’s four factor model and Sharpe ratio.
Empirical foundation
The study consists of 60 Swedish funds, of which a
green portfolio of 40 mutual funds, and a conventional portfolio of 20 mutual funds are created. The arithmetical monthly data is compared over the 2012 - 2016 period.
Conclusion
The results show no significant difference between the portfolios risk adjusted return with neither Carhart’s four factor model nor Sharpe ratio.}},
author = {{Simonsson, Kasper and Nilsen, Axel and Persson Giolitti, Ebba}},
language = {{swe}},
note = {{Student Paper}},
title = {{Kostar det att säkerställa den gröna investeringen?}},
year = {{2020}},
}